Avant de signer un contrat de placement : 14 questions à poser à votre conseiller
Fonds, assurance-vie, mandat de gestion : le guide complet de Mathias Schmit et la grille à emporter à votre prochain rendez-vous. Il ne vous dit pas quoi acheter. Il vous donne les questions qui permettent de juger ce qu'on vous propose.
Télécharger le guide gratuitement- 14 questions, dans l'ordre d'un vrai rendez-vous
- Pour chacune, la réponse expliquée et chiffrée
- La grille à emporter, avec la réponse adéquate à attendre
- 43 pages, 30 minutes de lecture, au format PDF
« Un bon conseiller sera content que vous posiez ces questions. Elles lui permettent de vous proposer mieux. »
Le guide complet en PDF
Gratuit et sans inscription : téléchargez-le, lisez-le à l'écran ou imprimez la grille pour votre prochain rendez-vous.
PDF · 43 pages · 30 minutes de lecture
Savoir poser les questions, puis savoir juger les réponses : c'est l'objet de la formation Gestion de portefeuille. Découvrir le programme
Votre patrimoine global
Un bon conseiller commence toujours par vous questionner sur votre patrimoine global : revenus, épargne, immobilier, dettes, projets et le moment où vous aurez besoin de votre argent. La réglementation européenne (MiFID II) l'y oblige. S'il vous propose un produit sans vous avoir posé ces questions, c'est un premier signal d'alerte.
Quatorze questions, dans l'ordre d'un vrai rendez-vous
Lire la promesse qu'on vous fait, vous connaître, construire le portefeuille, choisir le produit, puis l'exécution de vos ordres une fois le contrat signé.
- Comprendre
Lire la promesse
Questions 1 à 5
L'objectif, la moyenne, la volatilité, les intérêts composés, l'horizon : ce que dit vraiment un rendement annoncé et ce qu'il tait.
« Ce rendement est-il une moyenne arithmétique ou géométrique ? Sur quelle période ? »
- Comprendre
Se connaître
Questions 6 et 7
Le bon placement dépend d'abord de vous : de la date à laquelle vous aurez besoin de votre argent et du risque que vous pouvez porter.
« Que se passe-t-il pour moi si ce placement perd 30 % l'année où j'ai besoin de l'argent ? »
- Décoder
Construire le portefeuille
Questions 8 à 10
Diversifier entre placements, entre actifs et dans le temps : la diversification, le rôle de l'or, le moment d'entrée.
« Mes placements baissent-ils tous en même temps ? Que pèse le risque de l'ensemble ? »
- Décoder
Choisir le produit
Questions 11 et 12
Un petit pourcentage, une grosse facture : les frais en euros sur toute la durée et la promesse d'un gérant actif.
« Combien ce produit me coûtera-t-il en euros, sur toute la durée, tous frais compris ? »
- Agir
Après la signature
Questions 13 et 14
Le vrai test arrive quand les marchés chutent et quand vous demandez à récupérer votre argent.
« Sous quel délai mes ordres sont-ils exécutés ? Qui les passe en votre absence ? »
Ce qu'une question bien posée peut vous éviter
100 700 €
d'écart environ en 17 ans sur 100 000 € placés à 8 % par an avant frais, entre aucun frais et 2 % de frais par an.
Question 11, calculs Sagora
92,0 %
des fonds actifs américains grandes capitalisations ont fait moins bien que leur indice sur vingt ans, après frais.
S&P Dow Jones Indices, SPIVA, fin 2024
7 700 €
de moins sur 100 000 € pour un ordre de vente décidé le jeudi 3 avril 2025 et exécuté seulement le mardi 8 (illustration, hors change et frais).
Reuters, AP et LSEG, calculs Sagora
Rentabilités historiques du S&P 500 : elles ne préjugent pas de l'avenir. Les montants en euros appliquent ces rentabilités sans effet de change.
La grille à emporter
Pour chaque argument que vous entendrez peut-être : la question qui le met à l'épreuve, ce qu'est une réponse adéquate et une case pour noter si la sienne l'est.
Votre conseiller est-il adéquat ?
12 à 14 réponses adéquates
Un conseiller qui maîtrise et partage les bons critères. Vous pouvez avancer en confiance.
8 à 11 réponses adéquates
Demandez des précisions par écrit avant de signer.
0 à 7 réponses adéquates
Prenez un second avis avant de signer quoi que ce soit.
Mathias Schmit
Professeur de finance, Solvay Brussels School · Fondateur de Sagora
Chaque semaine dans L'envers des chiffres, sa newsletter LinkedIn, il remet un chiffre à l'endroit : mercredi un sondage, dimanche la réponse, chiffres à l'appui. Ce guide rassemble ces réflexes en un seul document, à utiliser avant de signer.
Savoir poser les questions. Savoir juger les réponses.
13 et 14 novembre et 5 décembre 2026. Trois jours pour voir vos placements comme un ensemble, mesurer le risque puis le choisir et répartir avec une méthode. Aucun bagage financier demandé.
Avertissement. Ce guide illustre des concepts et des points d'attention liés à la gestion de portefeuille, à des fins pédagogiques. Il ne constitue ni une recommandation, ni un conseil financier personnalisé, ni une incitation à investir dans un actif ou un produit spécifique. Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des résultats futurs.